[삼성 문준호의 반도체를 전하다]

Николаевский Ванёк

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삼성증권 글로벌 반도체 담당 문준호

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25.04.202503:33

[반.전] 인텔: 지금 할 수 있는 건 추가 비용 통제뿐 - 1Q25 review

안녕하세요. 삼성증권 문준호의 ‘반도체를 전하다’입니다.

인텔이 실적을 발표했습니다. 1분기 실적은 적자를 전망한 컨센서스(Factset)를 상회했는데요,

2분기 전망은 관세와 경기 등 외부 불확실성을 반영하며 일단 또 미스하여, 주가는 시간 외 5% 하락했습니다.

신규 CEO가 취임한 지 이제 겨우 1개월 된 상황에서 회사 자체의 사업 계획 변화 같은 것도 기대해 보기 어려웠습니다.

때문에 이번 실적 발표에서는 추가적인 비용 절감, CAPEX 축소 정도가 새로운 내용이었다고 볼 수 있겠습니다.

파운드리나 제품 로드맵들이 긴 호흡을 가지고 진행되는 것들인 만큼, CEO가 과감한 변화를 시도할 지라도 리스크를 져야 하되지요.

이 가운데 관세와 경기 둔화 리스크 등 대내외 불확실성까지 확대되고 있기에, 펀더멘털과 이익 전망도 논하기 어렵습니다.

결론적으로 단기에 긍정적인 catalyst event를 기대해보기 어렵고, 시간이 여전히 더 필요하다는 생각입니다.

실적 관련 자세한 내용은 아래 보고서 참고 바랍니다.

감사합니다.

보고서 링크: https://bit.ly/4lLfKoD

(2025/04/25 공표자료)

24.04.202522:51

[삼성 문준호의 반.전] 2025년 4월 25일 주요 테크 뉴스

■ TSMC, 새로운 반도체 공정 ‘A14’와 초대형 고집적 패키징 기술 ‘시스템온웨이퍼(SoW-X)’를 공개

■ A14는 2세대 나노시트 트랜지스터 기반으로 2028년 양산 예정. 기존 N2 공정 대비 최대 15% 성능 향상 또는 30% 전력 절감 가능. Density 1.2배 향상. BSPDN 기술은 2029년 적용되는 A14P 공정에서 처음 도입될 예정

■ SoW-X는 16개 이상의 대형 연산 칩과 고속 광통신 인터페이스, 메모리 등을 하나의 웨이퍼 수준에서 통합. SoW-X를 본격화하기 위해 미국 애리조나에 2개의 패키징 전용 공장을 신설할 계획

■ 인텔 18A 공정, 엔비디아, 브로드컴, Faraday, ASIC 고객들로부터 좋은 평가

■ ST마이크로, 시장 기대와 부합하는 1분기 실적은 기록, 2분기 매출은 시장 예상보다 높은 27.1억 달러에 이를 것으로 전망

감사합니다.

24.04.202520:36

[삼성 문준호의 반.전] 인텔 실적/가이던스 요약

■ FY 1Q25 실적

- 매출액 126.7억 달러
: -0.4% y-y, -11.2% q-q
: 컨센서스 123.0억 달러 상회

- Intel Products 매출액 117.6억 달러
: -2.9% y-y, -9.8% q-q
: 컨센서스 112.3억 달러 상회
: 영업이익률 25.0%

- Data Center 매출액 41.3억 달러
: +7.8% y-y, +22.0% q-q
: 컨센서스 29.4억 달러 상회
: 영업이익률 13.9%

- Client (PC) 매출액 76.3억 달러
: -7.8% y-y, -4.8% q-q
: 컨센서스 68.1억 달러 상회
: 영업이익률 30.9%

- Intel Foundry 매출액 46.7억 달러
: +7.1% y-y, +3.7% q-q
: 컨센서스 44.5억 달러 상회
: 영업이익률 -49.7%

- Non-GAAP 매출총이익률 39.2%
: 컨센서스 35.7% 상회

- Non-GAAP EPS 0.13달러
: -27.8% y-y, flat q-q
: 컨센서스 0.01달러 상회

■ FY 2Q25 가이던스

- 매출액 112~124억 달러
: 중간값 기준, -8.0% y-y, -6.8% q-q
: 컨센서스 128.4억 달러 하회

- Non-GAAP 매출총이익률 36.5%
: 컨센서스 36.7% 하회

- Non-GAAP EPS 0.00 달러
: 컨센서스 0.07 달러 하회

감사합니다.

17.04.202522:46

[삼성 문준호의 반.전] 2025년 4월 18일 주요 테크 뉴스

■ 젠슨 황, 미국이 H20 칩의 중국 판매 금지 조치를 내린 뒤, 중국을 방문해 중국은 엔비디아에 매우 중요한 시장이었다고 발언

■ 애플, 퀄컴, 미디어텍 등은 TSMC의 2nm 웨이퍼 비용 인상으로 칩셋 가격이 크게 상승해 세트 가격 인상이 불가피할 것이라는 루머

■ 마이크론, AI 데이터 센터 수요를 강조하기 위해 4개의 시장으로 사업부 재편

■ 화웨이, Ascend 920 칩 및 CloudMatrix 384 클러스터 공개

■ 화웨이, 수출 통제에도 제3자 통해 TSMC에서 910C AI 칩을 공급받고 있는 것으로 추정

감사합니다.

Repost qilingan:

17.04.202522:06

구글, Gemini 2.5 Flash 출시

: 구글 최초의 하이브리드 추론 모델. 2.0 Flash의 속도와 비용 효율성을 유지하면서도 추론 능력 대폭 향상

: 프롬프트 복잡도에 따라 사고 시간을 스스로 판단. 개발자는 thinking 기능을 켜거나 끌 수 있고, thinking budget을 설정해 품질, 비용, 지연 시간 간의 균형 조절

: 텍스트, 이미지, 오디오 등 다양한 형식의 데이터를 처리할 수 있는 멀티모달 기능

: Google AI Studio 및 Vertex AI에서 사용 가능. AI Studio에서는 500회/일 무료

https://developers.googleblog.com/en/start-building-with-gemini-25-flash/

17.04.202507:48

[반.전] TSMC: 건재한 AI 수요로 연간 가이던스 유지 - 1Q25 review

안녕하세요. 삼성증권 문준호의 ‘반도체를 전하다’입니다.

TSMC 1분기 실적은 기대를 소폭 상회했고, 2분기 가이던스도 시장 기대를 상회했습니다.

사실 가장 걱정되었던 건 연간 전망이었죠. 관세 유예 기간 종료되면 어떻게 될 지 모르는 거니까요.

다행히 연 매출 가이던스와 CAPEX 계획을 모두 유지하였습니다. AI 수요의 하드 캐리가 지속될 전망이기 때문입니다.

며칠 사이 대중 수출 규제 우려가 다시 부각되었지만, 미국을 비롯한 선진국 AI 투자 수요는 여전히 견조하다는 입장입니다.

올해 AI 가속기 관련 매출이 2배로 증가한다는 전망과 CoWoS capacity를 2배 이상으로 증설하겠다는 계획도 유효했습니다.

4월 들어 관세 불확실성 영향으로 반도체 주식들의 주가가 크게 underperform하고 있습니다.

밸류에이션만 보면 바닥 같은데, 아직 컨센서스에 관세 영향이 온전히 반영되지 못 했을 테니, 이를 믿을 수 없다는 의견도 많습니다.

하지만 동사가 여전히 섹터 내 할인 거래 중이라는 점은 변함이 없습니다.

오히려 지금처럼 불확실성이 확대되는 국면에서는 동사의 가격 협상력(=상대적 내성)은 더욱 큰 차별화 포인트입니다.

이 점은 기억하고 갈 필요가 있다고 생각됩니다.

감사합니다.

보고서 링크: https://bit.ly/4lEeTWY

(2025/04/17 공표자료)

17.04.202506:26

[반.전] TSMC: 1Q25 실적 발표 - Quick review

안녕하세요. 삼성증권 문준호의 ‘반도체를 전하다’입니다.

TSMC가 1분기 실적을 공개했습니다. 현재 컨퍼런스콜이 진행 중이라, 우선 주요 수치들만 공유해 드립니다.

■ 1Q25 실적 (컨센서스: FactSet)

- 매출액 8,393억 대만달러
: +41.6% y-y, -3.4% q-q
: USD 기준, +35.3% y-y, -5.1% q-q
: 기 발표된 수치로 컨센서스와 비교 무의미

- 공정별 매출액
: 선단 공정 -4.0% q-q
: 성숙 공정 +0.5% q-q
: 비중 3nm 22%, 5nm 36%, 7nm 15%
vs 전분기 3nm 26%, 5nm 34%, 7nm 14%

- 전방 산업별 q-q 매출 증감
: HPC(고성능 컴퓨팅) +7%
: 스마트폰 -22%
: IoT -9%
: 차량 +14%

- 매출총이익률 58.8% vs 전분기 59.0%
: 컨센서스 58.0% 상회
: 1월 지진 영향으로 0.6%pt 감소, 일본 구마모토 팹 비용 개선 노력으로 일부 상쇄

- 영업이익률 48.5% vs 전분기 49.0%
: 컨센서스 47.7% 상회

■ 2Q25 가이던스

- USD 기준, 매출액 284~292억 달러 제시
: 컨센서스 270억 달러 상회
: 중간값 기준 +38.3% y-y, +12.8% q-q

- TWD 환산 시, 9,230~9,490억 대만달러
: 컨센서스 8,830억 대만달러 상회
: 중간값 기준 +39.0% y-y, +11.5% q-q

- 매출총이익률 가이던스 57.0~59.0% vs 컨센서스 58.0% 부합

- 영업이익률 가이던스 47.0~49.0% vs 컨센서스 48.0% 부합

■ 2025 연간 가이던스

- USD 기준, 연간 매출액 +20% 중반 전망 유지
: 컨센서스 USD 기준 +28.0%, TWD 기준 +27.1%

- 연간 AI 가속기 매출 2배 전망 유지
: 이에 CoWoS Capa 2배 이상 증설 계획도 유효

- 연간 CAPEX 계획 USD 380~420억 달러 유지
: 참고로, 미국 1,000억 달러 추가 투자 건 포함

다시 업데이트해 드리겠습니다.

감사합니다.

(2025/04/17 공표자료)

16.04.202522:46

[삼성 문준호의 반.전] 2025년 4월 17일 주요 테크 뉴스

■ 엔비디아가 미국의 새로운 AI 칩 수출 통제에 대해 일부 중국 고객들에게 미리 알리지 않았다는 보도. 중국의 주요 클라우드 기업들은 수출 통제를 알지 못한 채 연말까지 H20 배송을 기대하고 있었으며, 엔비디아의 중국 영업팀도 발표를 앞두고 미리 통보를 받지 못한 것으로 알려짐

■ AMD, MI308 제품에 수출 통제가 적용. 이와 관련해 8억 달러의 재고, 구매 약속 및 준비금 등 손실 전망

■ 인텔, 중국 고객에 AI 칩 수출 시 허가 필요. 인텔은 이를 중국 고객들에게 통보

■ TSMC, 애플, AMD, 엔비디아 등 미국 고객사들의 애리조나 팹 수요 증가로 4nm 웨이퍼 가격을 최대 30%까지 올릴 계획

■ ASML, 관세로 2025, 2026년 전망에 불확실성을 확대되었지만, AI 경쟁이 계속되면서 연간 가이던스 유지

감사합니다.

Repost qilingan:

16.04.202522:17

오픈AI, o3 및 o4-mini 벤치마크와 추론비용

Repost qilingan:

https://blogs.nvidia.com/blog/nvidia-manufacture-american-made-ai-supercomputers-us/

16.04.202521:46

오픈AI, o3 및 o4-mini 모델 발표

■ o3 - 고급 추론과 시각적 이해
: 오픈AI의 가장 강력한 추론 모델. 코딩, 수학, 과학, 시각적 분석 등 다양한 분야에서 높은 성능

: 이미지, 차트, 그래프 등 시각적 데이터를 분석하고 이해하는 능력 향상

: 외부 전문가 평가에서 o1 모델 대비 주요 오류 20% 감소. 프로그래밍, 비즈니스 컨설팅, 아이디어 구상 등에 적용

: 인 풋 $10, 아웃풋 $40/백만토큰

■ o4-mini - 경량화된 고효율 모델

: 빠르고 비용 효율적인 추론을 위해 최적화된 소형 모델

: 수학, 코딩, 시각적 작업에서 뛰어난 성능. AIME 2024 및 2025 벤치마크에서 최고 성능(SOTA)

: 이전 모델인 o3-mini보다 비-STEM 분야와 데이터 과학 영역에서도 향상된 성능

: 높은 사용량을 지원하여 추론 능력이 중요한 대량의 질문 처리에 적합

: 인 풋 $1.1, 아웃풋 $4.4/백만토큰

■ Plus, Pro, Team 유저 대상 기존 o1, o3-mini, o3-mini-high를 대체

■ GPQA Diamond 제외 주요 벤치마크에서 Gemini 2.5 상회 LiveBench 기준 1위

https://openai.com/index/introducing-o3-and-o4-mini/

16.04.202506:14

[반.전] ASML: 1Q25 실적 발표 - Quick review

안녕하세요. 삼성증권 문준호의 ‘반도체를 전하다’입니다.

ASML이 오늘 밤 10시 컨퍼런스콜을 앞두고, 실적 자료를 먼저 공개했습니다. 1분기 실적은 기대를 상회했으며, 관세 불확실성에도 불구하고 연간 가이던스는 유지되었는데요.

그러나 1분기 수주가 기대를 큰 폭 하회했습니다.

주요 내용과 숫자만 전달 드리자면,

■ 1Q25 실적 (컨센서스: FactSet)

- 매출액 77.42억 유로 (+46% y-y, -16% q-q)
: 컨센서스 76.87억 유로 상회
: 중국향 장비 매출액 -19% q-q

- 매출총이익률 54.0% vs 전분기 51.7%
: 컨센서스 52.2% 상회

- 신규 수주 39.36억 유로 (+9% y-y, -44% q-q)
: Bloomberg 컨센서스 48.22억 유로 하회
: EUV 수주 12억 유로 (+83% y-y, -60% q-q)

■ 2Q25 가이던스

- 매출액 72~77억 유로
: 컨센서스 77.59억 유로 하회
: 중간값 기준, +19% y-y, -4% q-q

- 매출총이익률 가이던스 50~53%
: 컨센서스 52.2% 부합

■ 연간 가이던스

- 관세라는 불확실성을 인지하고 있으나, 현재로서는 기존 매출액과 수익성 전망을 유지

- 연간 매출 전망 300~350억 유로
: 컨센서스 324.8억 유로 부합

- 연간 매출총이익률 전망 51~53%
: 컨센서스 51.9% 부합

감사합니다.

(2025/4/16 공표자료)

16.04.202501:04

[반.전] 엔비디아, H20 수출 규제

안녕하세요. 삼성증권 문준호의 ‘반도체를 전하다’입니다.

시장 기대와 달리, 그리고 미국 내 생산 발표에도 불구, 결국 H20도 규제 대상이 되었습니다.

4월 9일, 미 정부는 H20 수출에 대해 라이선스가 필요하다고 통보했고, 이는 4월 14일부터 무기한 시행 예정이라고 합니다.

엔비디아 측은 1분기 실적에 55억 달러의 손실이 예상된다고 공시했습니다. 1분기 매출 가이던스 430억 달러의 12.8%에 달하는 금액입니다.

해당 소식에 시간 외 6% 급락 중인데요,

물론 이전부터 overhang으로 작용해 왔지만 컨센서스가 하향조정 될 가능성이 높아졌습니다.

매출 단에서는 rush order 수혜가 있었을 지언정, 손실은 재고에 대해 별도로 인식하기 때문입니다.

난무하는 악재 속, 이익 가시성만큼은 가장 우수하다는 믿음이 훼손될 수 있는 것이죠.

결국 5월 말 실적 발표에야 알 수 있겠지만, 단기적으로 가장 중요한 것은 두 가지입니다.

1) 내일 있을 TSMC 실적에서 CoWoS 관련 톤 - CoWoS는 AI칩 생산의 proxy이기에, CoWoS 수급과 증설에 대한 '톤'이 중요

2) 빅테크 업체들의 CAPEX 기조 - 관세와 이로 인한 매크로 불확실성과 AI 투자 축소 우려 부각

계속 업데이트 드리겠습니다.

감사합니다.

(2025/4/16 공표자료)

15.04.202522:29

[삼성 문준호의 반.전] 2025년 4월 16일 주요 테크 뉴스

■ 엔비디아, 4월 9일 미국 정부가 H20 칩이 중국으로 수출되기 위해서는 라이선스가 필요할 것이라고 통보, 4월 14일에는 해당 규칙이 무기한 시행될 것이라고 통보했다고 밝힘

■ 이에 따라, 4월 27일 마감되는 FY1Q26 실적에 H20 관련 재고, 구매 약속 및 관련 준비금 등 최대 약 55억 달러의 손실을 예상

■ 어플라이드머티리얼즈, 램리서치, KLA, 관세로 각각 매년 3.5억 달러의 손실을 볼 것이라는 보도. 온투 이노베이션 등 상대적으로 작은 업체는 수천만 달러의 손실 가능성

■ 어플라이드머티리얼즈, BESI 지분 9%를 취득하며 최대주주 등극

■ Compal, Wistron, Jabil 에서 AMD의 ZT Systems 입찰을 준비 중

■ AMD, 애리조나 TSMC 공장에서 현 5세대 플래그십 CPU 생산 검증 완료

감사합니다.

14.04.202513:14

13.04.202523:57

[삼성 문준호의 반.전] 1분기 실적 발표 일정 업데이트

어닝 시즌 본격 시작에 앞서, 주요 업체들의 실적 발표 일정을 공유 드립니다. 확정된 업체들 위주로 말씀 드리자면, 한국 시간 기준으로,

■ 반도체/하드웨어

4/16 (수) 오후: ASML

4/17 (목) 오후: TSMC

4/24 (목) 오전: 텍사스 인스트루먼트, 램 리서치, SK하이닉스

4/24 (목) 오후: STMicro

4/25 (금) 오전: 인텔

4/29 (화) 오전: 케이던스

4/29 (화) 오후: 테라다인, 코닝

4/30 (수) 오전: 삼성전자

5/1 (목) 오전: 퀄컴, KLA

5/2 (금) 오전: 애플

5/6 (화) 오후: 글로벌 파운드리

5/7 (수) 오전: AMD, 아리스타 네트웍스

5/8 (목) 오전: Arm Holdings

5/29 (목) 오전: 엔비디아

■ 빅테크

4/23 (수) 오전: 테슬라

5/1 (목) 오전: 메타, 마이크로소프트

계속 업데이트 드리겠습니다.

감사합니다.

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24.04.202513:54FS리서치

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[삼성 문준호의 반도체를 전하다] mashhur postlari

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[삼성리서치] 테크는 역시 삼성증권

13.04.202523:44

스마트폰 / 반도체 관세 정책 극적 반전
(삼성증권 IT/이종욱)

● 4월 11일 미국 정부에서는 스마트폰, 노트북PC, 서버, 반도체와 반도체 장비에 반영되는 상호관세 면제 가이던스를 공시했습니다. CPU, GPU, 디램과 낸드의 상호관세 면제를 포함하며 중국 관세 20%는 유지됩니다.

● 반도체 관세 우려가 완전히 끝난 것은 아닙니다. 반도체 품목별 관세가 곧 부과될 것입니다. 반도체 관세 정책 발표 전에는 주가 바닥을 언급하기 힘듭니다. 다만, 1) 반도체 관세 부과 전까지 면세를 유지한건 미국이 수요가 같이 고려한다는 점, 2) 정책 발표 후에는 협상 과정과 동반하여 주가 회복이 예상된다는 점 등을 고려할 때, 4월 2일 직후에 벌어진 IT 수요 위축 우려는 크게 해소될 수 있을 것이라 기대합니다.

● 반도체 관세는 미국내 생산시설 유치와 중국 반도체 견제의 두 가지 목적 달성을 위한 정책이 될 것이라 봅니다. 1) 생산지 변경을 촉진하기 위해 반도체의 감가상각비 비중 수준( 15~30%)을 바탕으로, 2) 세트는 미국/중국 반도체 비중과 미국기술의 부가가치 기여도에 따른 차등적용, 3) 중국산 반도체의 고관세 부과, 4) 미국내 AI 투자를 장려하는 면세 등을 미리 예측해볼 수 있습니다.

● 기본적으로 세트가 아닌 반도체 기준으로 관세를 부과하면 완제품 기준 판가 인상 수준이 크게 줄어듭니다. 기업들은 사업 지속성을 걱정하는 것이 아니라, 미국의 의도에 맞춰 생산지 변경을 시도할지를 결정하게 될 것입니다. 트럼프 당선 이후 주식시장에서 생각했던 수준으로 돌아왔다고 생각합니다.

● 어차피 반도체에는 관세가 부가될텐데 주가에 좋을 것이 없다고 생각하시는 투자자들도 계실 것입니다. 물론 영원히 무관세만큼 좋을 수는 없습니다. 다만, 반도체 관세 정책 발표가 '주가의 이정표'를 만든다는 중요한 의미가 있다고 생각합니다. 1) 정책 발표를 기점으로 주가의 방향성이 우려에서 해소로 바뀌고, 2) 관세가 주가에 미치는 영향도 줄어들면 투자들은 다시 반도체 본연의 사이클 (AI와 커머디티)에 집중할 것입니다.

관련 자료: https://bit.ly/3EoyhGv
감사합니다.

(2025/4/14 공표자료)

24.04.202520:36

01.04.202501:05

[반.전] 글로벌 반도체 1Q25 주가 성적표 점검

안녕하세요. 삼성증권 문준호의 ‘반도체를 전하다’입니다.

반도체가 극심하게 underperform하는 1분기였습니다. SOX -14% vs S&P 500 -5%/Nasdaq -10%

세부적으로 AI 수익률이 가장 저조했고, 메모리만 유일하게 상승했습니다.

■ AI (1): 엔비디아 -19%, TSMC ADR -16%

단기 펀더멘털은 여전히 우수하지만, 딥시크로 인해 1) AI 투자의 실효성에 대한 의구심과 2) 추가 수출 규제 우려가 부정적이었습니다.

■ AI (2): 브로드컴 -28%, 마벨 -44%

ASIC/커스텀 반도체 수혜주라는 게 더 문제였습니다. 프로젝트 하나에 따라이익이 크게 좌우될 수 있는데, 각각 차세대 구글 TPU, AWS AI칩 파트너가 바뀔 수 있다는 우려에 더 크게 조정 받았습니다.

■ PC/서버: 인텔 -13%, AMD -15%

주가수익률은 비슷하나 배경은 다릅니다. 인텔은 펀더멘털 보단 추가 구조조정, 매각 루머 그리고 CEO 부재(3월 선임)로 인해 높은 변동성을 보였습니다. AMD는 AI 내러티브가 애매하게 묻어있어, 관련 기대감에 대한 조정이 지속되었습니다.

■ 모바일: 퀄컴 0%, 미디어텍 -2%

애플의 AI 도입 지연으로 올해도 모바일은 On-device AI 기대감을 가져보기 어렵습니다만, 중국 이구환신 정책으로 물량이 늘면서 선방하는 모습입니다.

■ 아날로그: TI -4%, ADI -5%, NXP -9%

아무도 성장을 기대하지 않습니다. AI 스토리도 아닙니다. 사이클의 바닥(=재고조정 마무리)이 2분기일지 3분기일지 정도만 기다립니다. 2023년 이후 워낙 underperform했다 보니, 더 흔들릴 것도 없었습니다.

■ 메모리: 삼성전자 +9%, 하이닉스 +10%, 마이크론 +3%

유일하게 주가가 오른 진영입니다. 엔비디아 신제품과 HBM 탑재량 증가라는 AI 내러티브가 유효한 가운데, 이구환신 정책과 공급 조절에 따른 커머디티 제품 가격 기대감까지 있습니다. 덕분에 장비주 중 NAND 비중이 높은 램 리서치도 0% 마감할 정도였습니다.

시장 상황이 녹록치 않습니다. 저희는 여전히 AI를 선호하나, 매크로 환경이 비우호적일 땐, 구조적 성장 스토리나 밸류에이션 저점 콜이 통하기 쉽지 않죠.

단기적으로 엔비디아, TSMC 같은 초대형주는 지켜볼 만하나, 헤지 차원에서는 차라리 cycle play인 아날로그, 메모리를 살필 필요가 있겠습니다.

감사합니다.

(2025/04/01 공표자료)

13.04.202523:57

15.04.202522:29

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17.04.202522:06

17.04.202506:26

17.04.202507:48

16.04.202501:04

16.04.202506:14

31.03.202522:34

[삼성 문준호의 반.전] 2025년 4월 1일 주요 테크 뉴스

■ Arm Holdings, 데이터센터 CPU의 글로벌 시장 점유율이 작년 약 15% 수준에서 올해 연말까지 50%로 증가할 것으로 예상

■ TSMC, 올해 말까지 대만 바오산, 가오슝 공장에서 2nm 양산을 시작할 것. 3분기와 4분기 각각 1조 대만달러 매출을 창출할 것

■ TSMC, 장비업체에 1.4nm 장비를 준비할 것을 알림. 해당 장비는 바오산 P2 공장에서 올해 시범 생산 라인에 설치 예정. 2nm 공정 전용 예정이었던 바오산 팹의 P3와 P4도 1.4nm 생산할 가능성

■ 인텔, 2025년내 아일랜드 Fab34로 3nm 양산 전환 계획

■ 엔비디아의 고객들이 블랙웰 울트라 GB300 보다는 HGX 시스템을 선호한다는 보도

■ 마이크론, 공급 제약과 AI, 데이터 센터 및 가전 제품의 수요 증가가 비용을 상승시키면서 2025년과 2026년까지 가격이 계속 상승할 것

■ 글로벌파운드리와 대만 UMC의 합병 가능성. 글로벌 파운드리와 UMC의 시가총액은 각각 약 204억 달러와 170억 달러

감사합니다.

17.04.202522:46

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